بازار جهانی طلا در معاملات آسیایی روز چهارشنبه با افزایش فشار فروش همراه شد و قیمت انس طلا حوالی ۴۳۵۰ دلار نوسان کرد. این کاهش بخشی از رشد اخیر طلا از محدوده زیر ۴۳۰۰ دلار را خنثی کرده است.
با وجود افت اخیر، قیمت طلا همچنان در محدودهای قرار دارد که از ابتدای هفته در آن نوسان کرده و فعلاً نشانه روشنی از آغاز یک حرکت قدرتمند صعودی یا نزولی دیده نمیشود. در چنین شرایطی، معاملهگران پیش از دیدار دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، و شی جینپینگ، رئیسجمهور چین، با احتیاط بیشتری در بازار فعالیت میکنند.
دلار در برابر عوامل حمایتی طلا
در شرایط فعلی، کاهش قیمت نفت و افت بازده اوراق خزانهداری آمریکا از مهمترین عوامل حمایتی قیمت طلا محسوب میشوند. در مقابل، تداوم تقاضا برای دلار آمریکا مهمترین مانع رشد بیشتر این فلز گرانبهاست.
افزایش امیدواریها نسبت به بازگشایی تنگه هرمز و احتمال دستیابی ایران و آمریکا به توافق اولیه، فشار نزولی بر قیمت نفت وارد کرده است. کاهش قیمت نفت نیز نگرانیها درباره تورم را تا حدی کاهش داده و زمینه افت بازده اوراق خزانهداری آمریکا را فراهم کرده است؛ عاملی که معمولاً به نفع داراییهای بدون بازده مانند طلا و نقره تمام میشود.
خبرگزاری کیودو ژاپن روز سهشنبه به نقل از یک مقام ارشد ایرانی گزارش داد که در صورت لغو محاصره آمریکا، ایران ظرف هفت روز تنگه هرمز را بازگشایی خواهد کرد.
از سوی دیگر، دونالد ترامپ در سخنرانی خود در مجمع عمومی سازمان ملل متحد اعلام کرد که انتظار دارد آمریکا و ایران پس از انتخابات میاندورهای ماه نوامبر به توافق برسند.
استیو ویتکاف، نماینده ویژه آمریکا در امور خاورمیانه، نیز صبح روز چهارشنبه اعلام کرد که نخستین دور مذاکرات ایران و آمریکا موفقیتآمیز بوده و میانجیگران همچنان برای دستیابی به توافق تلاش خواهند کرد.
تقویت دلار؛ مانع اصلی رشد انس طلا
در حالی که عوامل مختلفی از قیمت طلا حمایت میکنند، ادامه تقویت دلار آمریکا تحت تأثیر چشمانداز محتاطانهتر فدرال رزرو، فشار قابل توجهی بر انس جهانی طلا وارد کرده است.
اظهارات اخیر مقامهای فدرال رزرو نیز به تقویت این نگاه کمک کرده است. برای نمونه، کالینز، از مدیران ارشد فدرال رزرو، روز سهشنبه بر نگرانیها درباره تداوم تورم بالاتر از هدف ۲ درصدی تأکید کرد.
حمایت او از افزایش نرخ بهره در هفته گذشته، در کنار اشاره به ریسکهای صعودی تورم و ارزیابی مثبتتر از وضعیت بازار کار، نشان میدهد که سیاستگذاران فدرال رزرو همچنان نسبت به کاهش سریع محدودیتهای پولی محتاط هستند.
این اظهارات میتواند انتظارات برای تداوم حمایت از دلار و بالا ماندن بازده اوراق خزانهداری آمریکا را تقویت کند؛ دو عاملی که معمولاً فشار بیشتری بر قیمت طلا وارد میکنند.
همچنین بخشی از معاملهگران در آستانه دیدار ترامپ و شی جینپینگ اقدام به ذخیره سود کردهاند که این موضوع نیز در کوتاهمدت به افزایش فشار فروش در بازار طلا منجر شده است.
PMI آمریکا؛ محرک بعدی بازار طلا
اکنون نتیجه دیدار ترامپ و شی جینپینگ یکی از مهمترین عوامل اثرگذار بر احساس ریسک در بازارهای جهانی خواهد بود. مسیر دلار آمریکا و قیمت طلا نیز میتواند از نتیجه این دیدار تأثیر بگیرد.
در کنار تحولات سیاسی، بازارها منتظر انتشار شاخصهای اولیه PMI آمریکا هستند. بر اساس پیشبینیها، شاخص PMI بخش تولید آمریکا در ماه سپتامبر از ۵۳.۹ در ماه آگوست به ۵۳.۵ کاهش خواهد یافت.
همچنین پیشبینی میشود شاخص PMI بخش خدمات از ۵۶.۵ به ۵۶ کاهش پیدا کند.
در صورت انتشار دادههایی ضعیفتر از انتظار، احتمالاً بخشی از انتظارات برای تداوم سیاست پولی انقباضی فدرال رزرو تعدیل خواهد شد. چنین شرایطی میتواند تقاضای احتیاطی برای طلا را افزایش دهد و زمینه خرید در قیمتهای پایینتر را فراهم کند.
تحلیل تکنیکال انس جهانی طلا
انس جهانی طلا در زمان تنظیم این گزارش در محدوده ۴۳۳۹ دلار معامله میشود.
بررسی نمودار روزانه نشان میدهد میانگین متحرک ساده ۵۰ روزه در ۴۳۰۷.۳۱ دلار و میانگین متحرک ۱۰۰ روزه در ۴۳۱۳.۵۷ دلار قرار دارند. این دو میانگین در شرایط فعلی یک محدوده حمایتی نزدیک برای قیمت ایجاد کردهاند.
در سمت مقابل، میانگین متحرک ۲۱ روزه در ۴۳۸۸.۹۶ دلار قرار دارد و یکی از مهمترین مقاومتهای کوتاهمدت انس طلا محسوب میشود.
شاخص قدرت نسبی یا RSI نیز در محدوده ۴۸.۱۸ قرار گرفته و اندکی پایینتر از سطح میانی ۵۰ است. این وضعیت نشان میدهد مومنتوم مشخصی در بازار شکل نگرفته و معاملهگران همچنان در انتظار یک محرک جدید هستند.
میانگین متحرک ۲۰۰ روزه نیز در ۴۵۴۲.۰۴ دلار قرار دارد. فاصله قیمت فعلی با این میانگین نشان میدهد طلا بخشی از شتاب صعودی خود را از دست داده است؛ با این حال، بر اساس دادههای تکنیکال ارائهشده، هنوز نشانهای از تغییر کامل ساختار بلندمدت بازار به روند نزولی مشاهده نمیشود.
حمایتها و مقاومتهای مهم انس طلا
در صورت افزایش فشار فروش، محدوده ۴۳۰۷ تا ۴۳۱۳ دلار نخستین منطقه حمایتی مهم طلا خواهد بود. از دست رفتن این محدوده میتواند توجه معاملهگران را به حمایت عمیقتر در حوالی ۳۹۹۹.۸۹ دلار جلب کند؛ سطحی که با خط روند صعودی همزمان است.
در مقابل، تثبیت قیمت بالاتر از میانگین متحرک ۲۱ روزه در ۴۳۸۸.۹۶ دلار میتواند نشانهای از تقویت تقاضا باشد. در این صورت، مقاومت مهم بعدی در محدوده ۴۵۴۲.۰۴ دلار قرار خواهد داشت که با میانگین متحرک ۲۰۰ روزه منطبق است.
در مجموع، بازار انس جهانی طلا در شرایطی قرار دارد که مسیر کوتاهمدت آن به ترکیبی از تحولات سیاسی، روند دلار، بازده اوراق خزانهداری آمریکا و دادههای اقتصادی این کشور وابسته است. دیدار ترامپ و شی جینپینگ و انتشار آمار PMI آمریکا نیز از مهمترین محرکهایی هستند که میتوانند نوسانات بازار طلا را افزایش دهند.
